剧透！今年新造船市场好戏在中国、看点在两个赛道

为航运、海工、海事基础设施和相关行业提供独立市场预测和商业咨询服务的Maritime Strategies International(MSI)在一份报告中指出,在船东对于双燃料船舶更新需求推动下,集装箱船、汽车运输船和气体运输船订单在2022年和2023年激增,其数量大大超过之前预期的运力替换所需的增量需求。“2021年由于集装箱运输市场的提振让造船市场出现奇迹后,我们预计收缩将出现在2022年和2023年。而全球船东在这两年对集装箱船、液化天然气(LNG)运输船和汽车运输船进行了巨额投资,订单总计约1.37亿总吨。”MSI董事Stuart Nicoll说,造船企业由此享受了两年好时光。 来到2024年,新造船订单会出现什么样的变化?在Stuart Nicoll看来,由于当前运费较低,市场对新造集装箱船的需求会大幅减少,当前汽车运输船订单约占全球该类船队运力的30%以上,需求动力逐渐失去,“明年,集装箱船、汽车运输船和气体运输船这3类订单总量将从2021至2023年的年均4700万总吨降至1600万吨。但随着这些船舶需求放缓,活跃的订单可能出现在油船和散货船领域,只是订单不会有大幅增加而已。”克拉克森董事总经理Stephen Gordon也持相同观点,他预测,2024年可能会有更多的油船订单,“因为这类船舶订单比例是最小。”此外,Stephen Gordon认为邮轮订单会出现增长。“疫情时,邮轮业经历了一段非常艰难的时期,2023年的邮轮乘客数量已经恢复到疫情之前水平。我们估计2024年将有3500万人次进行邮轮旅行。因此从造船业的角度来看,未来几年邮轮新造船活动会有所增加。” 来到2024年,新造船价格又会出现什么样的变化?过去两年,集装箱船、汽车运输船和LNG运输船订单出现一波狂潮,加上有限的船坞可用空间和造船企业面临的包括劳动力成本在内的通胀压力,新造船价格自2019年以来上涨约40%。不过这与2008年的市场峰值相比仍然较低。当时一艘卡尔萨姆型散货船新造价格约5000万美元,一艘超大型油船(VLCC)订单价格约1.6亿美元,目前,两者只分别为3500万美元和1.28亿美元。“由于预计2024年和2025年的新接订单将低于交付量,新造船价格下降仍是我们的基本观点。”Stuart Nicoll说,2024年的年平均新造船价格可能略低于2023。但也这意味着一个更长的峰值。而且需要提及的是,2023年5月,部分亚洲货币汇率已经接近甚至低于1998年亚洲金融危机最低点,预计2024年和2025年主要亚洲货币也将维持极低水平,这将提振以当地货币计算的船厂收入。 来到2024年,新造船交付则会出现什么样的变化?Stephen Gordon称,中国主导世界造船市场,2023年,中国船厂造船完工量约3500万总吨,首次占到全球总量的50%以上。与此同时,中国船厂在集装箱船、散货船、油船和汽车运输船新造船订单方面处于全球领先地位,截至2023年12月初,中国船厂手持订单约为1.02亿总吨。韩国船厂手持订单位居全球第二,但其有一半新船订单为LNG运输船。日本船厂手持订单排在中国和韩国之后,散货船订单为其主力。据MSI预测,油船和散货船将分别占2024年新造船订单的32%和25%,中国似乎有可能继续获得大部分订单(以总吨计)。Stuart Nicoll认为:“2024年和2025年,船厂能够完成预期交付。中国有望在2024年实现3500万总吨的完工量,而过去三年的平均完工量为2530万吨。韩国计划交付2300万总吨,在此前平均水平则为1600万总吨,日本也可实现1080万总吨的船舶交付。船厂的复工加产可能有助于订单按时交付。”